Fondazione familiare negli Emirati Arabi Uniti: spiegazione degli aggiornamenti alla guida sull’accordo di libero scambio (FTA) del 2026

Una fondazione familiare con sede negli Emirati Arabi Uniti può comunque rivelarsi efficace ai fini della successione, della protezione patrimoniale e della gestione del patrimonio a lungo termine, ma l’aggiornamento dell’FTA del giugno 2026 rende più dettagliata la revisione dell’imposta sulle società. Le principali modifiche riguardano le strutture a più livelli, i trasferimenti di beni alle fondazioni, le entità acquisite o cedute dalle fondazioni, i family office e le strutture nelle zone franche. Le famiglie dovrebbero ora verificare se ciascuna entità soddisfi ancora i requisiti di trasparenza fiscale previsti dalle norme fiscali societarie degli Emirati Arabi Uniti.

Cosa è cambiato nella guida sull'accordo di libero scambio (FTA) del giugno 2026?

Per quanto riguarda la pianificazione delle fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti, la versione del giugno 2026 della Guida FTA all’imposta sulle società relativa alle fondazioni familiari mantiene il quadro di riferimento fondamentale del maggio 2025, ma aggiunge indicazioni per situazioni concrete. L’aggiornamento non rende tutte le fondazioni soggette a tassazione. Spiega in modo più chiaro quando una fondazione, un trust, un’entità simile, una SPV, una holding o un family office possano essere trattati separatamente ai fini dell’imposta sulle società degli Emirati Arabi Uniti.

Punti salienti:

• Ulteriori indicazioni pratiche. La guida tratta ora in modo più approfondito le strutture a più livelli, i trasferimenti di beni e le modifiche dello status giuridico delle entità.
• Ulteriori informazioni sul contesto della zona franca. I riferimenti normativi includono ora ulteriori norme relative alle zone franche in materia di redditi ammissibili e attività ammissibili.
• Maggiore chiarezza sui family office. La guida spiega perché un family office viene solitamente trattato in modo diverso da una fondazione passiva.

Giugno 2026 – Area aggiornata	Effetti
Riferimenti normativi	Si fa riferimento alle norme relative alla zona franca “Extra”.
Trust	La guida spiega in che modo un disponente trasferisce i propri beni affinché siano detenuti e gestiti da un trustee.
Entità simili	Una LLC non è, di per sé, un’entità simile a una fondazione o a un trust.
Strutture a più livelli	Vengono forniti ulteriori dettagli sulle persone giuridiche interamente possedute e controllate.
Trasferimenti a fondazioni	Le nuove linee guida trattano i contributi, la determinazione dei prezzi tra parti correlate e i possibili effetti fiscali.
Family office	I family office sono generalmente trattati in modo diverso rispetto alle fondazioni familiari passive.

Per i lettori interessati alle strutture di pianificazione patrimoniale a Dubai, questo aggiornamento si ricollega naturalmente all’articolo di WellTax su Il quadro normativo sulle Foundation DMCC per la pianificazione patrimoniale a Dubai, che spiega in che modo i framework di base possano supportare la pianificazione della successione e della governance.

Fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti: le strutture a più livelli richiedono un’analisi più approfondita

L'aggiornamento più utile per molte famiglie è rappresentato dalle linee guida ampliate sulle strutture a più livelli. Una persona giuridica può richiedere di essere trattata come una società di persone non costituita in società, ma solo se è interamente posseduta e controllata da una fondazione di famiglia che a sua volta è considerata una società di persone non costituita in società. Se la proprietà e il controllo sono indiretti, la catena deve rimanere ininterrotta attraverso entità che siano a loro volta fiscalmente trasparenti.

Punti salienti:

• Esaminare ogni entità separatamente. Una holding, una SPV o una LLC non dovrebbero assumere automaticamente lo status fiscale della fondazione.
• Garantire la trasparenza della catena di proprietà. Un'entità fiscalmente opaca può impedire alle entità a lei subordinate di soddisfare i requisiti.
• Documentare con cura la comproprietà. Una persona giuridica a proprietà condivisa può essere ammessa se sono soddisfatti i requisiti relativi alla proprietà, al controllo e ad altre condizioni.

Nel caso di una fondazione familiare negli Emirati Arabi Uniti con diverse entità holding, l’analisi dovrebbe partire dal vertice per poi scendere lungo ogni livello. Il fascicolo operativo dovrebbe riportare le percentuali di partecipazione, i diritti di voto, i diritti di nomina dei membri del consiglio di amministrazione, i diritti agli utili e le attività. Ciò è particolarmente importante per le società veicolo immobiliari (SPV), le holding di investimento e le strutture in cui la titolarità legale è detenuta da un trustee.

Società a responsabilità limitata, trust e soggetti simili

La guida del giugno 2026 chiarisce la differenza tra una fondazione di famiglia e un’entità da essa controllata. Ciò è importante perché il trattamento fiscale di una fondazione, di un trust, di una LLC o di una SPV dipende dalla sua forma giuridica, dalle sue attività e dal fatto che soddisfi o meno le condizioni previste.

Punti salienti:

• Una LLC non è un'entità simile. Non può richiedere di essere considerata una fondazione di famiglia semplicemente perché detiene beni familiari.
• Una LLC può comunque trovarsi al di sotto delle fondamenta. Potrebbe rientrare nell'ambito di applicazione di norme distinte per le persone giuridiche interamente possedute e controllate da una Fondazione di famiglia idonea.
• La formulazione relativa al trust è stata perfezionata. La guida spiega ora che un disponente trasferisce e cede beni affinché siano detenuti e gestiti da un trustee.

Un'analisi delle fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti dovrebbe quindi chiarire quale entità sia la fondazione o il trust, quali entità siano le società holding a valle e se ciascuna di esse soddisfi i requisiti per un trattamento trasparente.

Trasferimenti a una fondazione di famiglia

La nuova sezione 7.8 tratta un caso comune: il conferimento di beni o fondi in una fondazione da parte di un fondatore o di un altro cedente. Qualora il cedente sia una parte correlata, il trasferimento deve rispettare il principio di libera concorrenza. Un utile o una perdita possono essere soggetti all’imposta sulle società a seconda dello status del cedente e delle circostanze concrete. Qualora una persona fisica ceda investimenti personali o investimenti immobiliari, il trasferimento non dovrebbe, in linea di massima, essere soggetto all’imposta sulle società.

Punti salienti:

• I trasferimenti tra parti correlate richiedono un'approvazione. Le famiglie dovrebbero valutare se una perizia, un accordo o altre prove confermino il valore di trasferimento.
• Il risultato fiscale dipende dal cedente. Un soggetto passivo che trasferisce beni può ottenere un risultato diverso rispetto a una persona fisica che trasferisce investimenti privati.
• Il tipo di bene è importante. Il settore immobiliare degli Emirati Arabi Uniti, gli investimenti privati, le azioni societarie e i beni aziendali potrebbero richiedere analisi fiscali diverse.

Si tratta di una modifica di carattere pratico, poiché molte strutture ricevono finanziamenti dopo la loro costituzione. Un’analisi delle fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti dovrebbe quindi prendere in considerazione i trasferimenti storici e i contributi pianificati, in particolare nei casi in cui i beni vengano trasferiti da società o altri soggetti passivi.

Per quanto riguarda le strutture negli Emirati Arabi Uniti che prevedono conferimenti di beni, WellTax può assistere le famiglie nella valutazione dell’impatto fiscale delle operazioni di trasferimento a una fondazione di famiglia, valutando anche se sia necessario prendere in considerazione la determinazione dei prezzi tra parti correlate, la valutazione dei beni o la situazione fiscale del cedente prima del completamento dell’operazione.

Persone giuridiche acquisite o cedute da una fondazione di famiglia

Per quanto riguarda la struttura delle fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti, la sezione 7.9 chiarisce come viene trattata una persona giuridica quando entra a far parte della struttura della fondazione o ne esce. Se l’entità diventa interamente di proprietà e sotto il controllo di una fondazione familiare qualificata, può cessare di essere considerata un soggetto passivo, purché siano soddisfatte le condizioni previste. Se in seguito non soddisfa più tali condizioni, può tornare a essere soggetta a imposta. La guida conferma inoltre che tale variazione non comporta alcuna rettifica del costo di base delle attività dell’entità.

Punti salienti:

• La situazione fiscale può cambiare. Una società o una SPV può passare dal regime fiscale al regime di trasparenza fiscale.
• Il costo base non viene azzerato. La modifica dello status fiscale non comporta la determinazione di un nuovo costo di base per i beni detenuti dalla persona giuridica.
• Il tempismo è fondamentale. Le acquisizioni, le cessioni e le ristrutturazioni devono essere verificate in relazione al periodo d'imposta di riferimento.

Questo chiarimento è utile per le famiglie che acquistano nuove società veicolo (SPV), che procedono al consolidamento di entità immobiliari o che vendono beni al di fuori di una struttura patrimoniale. La posizione fiscale più ampia in materia di imposta sulle società dipende comunque dai fatti concreti, tra cui il fatto che l’entità soddisfi tutte le condizioni pertinenti e che svolga un’attività commerciale o imprenditoriale.

Fondazioni familiari negli Emirati Arabi Uniti e family office

Per quanto riguarda la struttura di una fondazione familiare negli Emirati Arabi Uniti, la guida del giugno 2026 chiarisce che i family office sono solitamente trattati in modo diverso dalle fondazioni passive. Un single family office o un multi family office può essere di proprietà di una fondazione familiare, ma è improbabile che soddisfi i requisiti se fornisce servizi attivi. I redditi dei family office, comprese le commissioni di gestione, sono generalmente soggetti all’imposta sulle società, e i servizi prestati a parti correlate o persone collegate devono essere tariffati secondo il principio di libera concorrenza.

Punti salienti:

• I ruoli sono diversi. La fondazione di solito detiene e amministra il patrimonio, mentre il family office di solito fornisce servizi.
• Le tariffe dovrebbero essere fissate in base a criteri commerciali. I servizi di gestione, amministrazione e rendicontazione dovrebbero essere valutati alla luce delle norme in materia di prezzi di trasferimento.
• Il regime della zona franca è soggetto a determinate condizioni. Un family office con sede in una zona franca può beneficiare dell’aliquota dell’imposta sulle società 0% sui redditi ammissibili solo se sono soddisfatte le condizioni previste.

Nel caso in cui un family office fornisca servizi di gestione, amministrazione o rendicontazione, WellTax può aiutare a valutare le implicazioni relative all’imposta sulle società degli Emirati Arabi Uniti e ai prezzi di trasferimento, in particolare quando i compensi per i servizi prestati vengono addebitati a parti correlate o soggetti collegati.

Questo punto si ricollega direttamente all'articolo di WellTax Family Office a Dubai: come le Family Foundation e l'imposta sulle società degli Emirati Arabi Uniti interagiscono, il che spiega perché il ruolo di gestione di una fondazione e quello di servizio di un family office dovrebbero essere esaminati separatamente.

Misure concrete per le strutture esistenti

L'aggiornamento di giugno 2026 dovrebbe spingere le famiglie e i consulenti a verificare la conformità delle strutture esistenti e di quelle in progetto alle più recenti linee guida dell'FTA. L'obiettivo non è solo quello di accertare se la Fondazione di famiglia stessa soddisfi i requisiti, ma anche di verificare come vengano trattati ciascuna entità sottostante, ogni trasferimento di beni e ogni accordo relativo al family office.

Punti salienti:

• Verificare le condizioni di fondazione. Selezionare i beneficiari, l’attività principale, “Nessuna attività commerciale” e “Nessuno scopo di elusione fiscale”.
• Tracciare la catena completa della proprietà. Identificare ciascuna fondazione, trust, LLC, SPV, holding, amministratore fiduciario e family office.
• Documentare le operazioni chiave. Mantenere il supporto per i trasferimenti di attività, le commissioni di gestione e i cambiamenti di proprietà o di controllo.

Per una valutazione della fondazione di famiglia negli Emirati Arabi Uniti, le famiglie potrebbero voler dare priorità alle seguenti fasi:

1. Verificare se la fondazione, il trust o l’ente analogo sia costituito come persona giuridica o meno.
2. Verificare se l’entità abbia richiesto, o debba richiedere, il trattamento trasparente.
3. Verificare se ciascuna persona giuridica sottostante sia interamente posseduta e controllata attraverso una catena qualificante.
4. Individuare eventuali trasferimenti a parti correlate e sostenere la posizione secondo il principio di piena concorrenza.
5. Esaminare le attività del family office, le licenze e le modalità di determinazione delle commissioni.
6. Verificare che le conferme annuali e le registrazioni ai fini dell'imposta sulle società siano in regola.

WellTax può aiutare a valutare le implicazioni fiscali e contabili di una struttura patrimoniale familiare, in particolare nei casi in cui sia necessario considerare congiuntamente l’imposta sulle società degli Emirati Arabi Uniti, le commissioni dei family office, i prezzi di trasferimento o le questioni relative alla proprietà transfrontaliera.

Una fondazione familiare con sede negli Emirati Arabi Uniti può continuare a rappresentare una valida opzione per la successione e la gestione patrimoniale, ma la guida del giugno 2026 chiarisce che la trasparenza fiscale dipende dai fatti, dalle condizioni e dal rispetto costante degli obblighi normativi. Il messaggio pratico è semplice: la fondazione, le entità di controllo, i beni trasferiti e il family office devono essere considerati come un’unica struttura interconnessa, pur valutando separatamente ciascuna entità ai fini dell’imposta sulle società degli Emirati Arabi Uniti.

Scritto da Lorenzo Tosonotti, CIMA Dip Ma, socio e agente fiscale FTA, WellTax