NFT (Non-Fungible Token, произносится некоторыми как "нифти") - это последнее увлечение, которое захватило интернет, привлекло внимание к миру искусства и принесло миллионы долларов за короткий промежуток времени.
Пиком недавнего феномена NFT стала продажа Christie's работы цифрового художника Beeple под названием "Первые 5000 дней" за $69 миллионов, что вывело цифровое искусство в центр внимания.
NFT - это неиграбельные токены, которые в основном создаются на блокчейне Ethereum, и каждый токен является доказательством владения каким-либо активом, обычно цифровым, хотя на рынке они рекламируются как способные обеспечить владение и реальными активами. К цифровым активам относятся произведения искусства, музыка, коллекционные предметы, например, видеоклипы спортивных моментов, и даже данные, например, твиты. Например, основатель Twitter Джек Дорси недавно продал свой первый твит как НФТ за $2,9 миллиона. Эксперты утверждают, что в один прекрасный день NFT можно будет использовать для записи всего, начиная от права собственности на наши дома и заканчивая свидетельствами о рождении, и уже есть бесчисленные примеры попыток токенизировать что-либо.
Как и в случае с любыми другими инновациями, необходимо учитывать юридические и налоговые аспекты НМТ.
Существуют сомнения относительно точной природы и ценности НФТ, т. е. является ли НФТ самим активом, обладающим ценностью. В то время как человек владеет НФТ, подтверждающим его право собственности на оригинальный актив, изображения этого цифрового актива, будь то произведение искусства, твит или гол Лионеля Месси, могут копироваться бесконечно и просматриваться любым человеком в Интернете.
Возможности смарт-контрактов блокчейна Ethereum также привели к появлению нового вида цифровых прав, которые могут быть запрограммированы с помощью токенов. Например, роялти, которые автоматически перечисляются художнику при перепродаже NFT его работы, или права управления в отношении будущего развития платформы (например, токен RARI).
НФТ также делают возможным дробное владение, поэтому можно торговать долями в произведениях искусства на вторичных рынках. С точки зрения британского регулирования, выгода, предоставляемая некоторыми правами (например, правом собственности), может означать, что конкретная НФТ является ценной бумагой в соответствии с требованиями Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании (FCA), что означает необходимость ее регулирования как с юридической, так и, соответственно, с налоговой точки зрения.
С чисто налоговой точки зрения HMRC еще не опубликовала никаких указаний относительно налогового режима НФТ в Великобритании, хотя, как и в случае с криптовалютами, они должны рассматриваться как налогооблагаемый актив для целей налога на прирост капитала и налога на наследство, а также облагаться налогом в других случаях.
Действующее руководство HMRC распространяется только на обменные токены, такие как биткоин, и не рассматривает налоговый режим токенизированных активов. Более того, ни один налоговый орган ни в одной юрисдикции пока не опубликовал руководство по NFT или токенизации активов.
Этот нестабильный рынок принесет неожиданные результаты и, для многих, непредвиденные обязательства. Относительно легко кристаллизовать налогооблагаемое "выбытие", никогда не видя денег. Для целей налогообложения в Великобритании выбытие должно рассчитываться в британских фунтах стерлингов, поэтому, когда валюта, используемая для покупки НМТ, колеблется, а правила определения стоимости валюты не отражают положение с денежными потоками, это может означать, что инвесторы не готовы к налоговым обязательствам.
При чеканке или покупке Ethereum часто взимается плата за газ. Это также классифицируется как отчуждение Эфира, но, поскольку взамен не получена валюта, это классифицируется как потеря капитала.
Вполне вероятны сценарии, когда прибыль получена в первом году, а убытки во втором году не могут быть перенесены на будущие периоды.
Существует также возможность заявить о льготе в отношении активов, которые теперь имеют "незначительную стоимость", что позволит инвестору реализовать убытки и зачесть их в счет прибыли. Таким образом, очень важно понимать сроки, но пока неясно, как HMRC будет относиться к претензиям по NFT, имеющим незначительную стоимость, в будущем. Например, когда рынок имеет тенденцию к снижению, многие НМТ могут быть бесполезными в течение длительного периода, но затем вырасти в цене. Поскольку претензия о незначительной стоимости подается без продажи актива, так как он не имеет стоимости для покупки, этот НМТ все еще может быть в собственности в момент, когда стоимость снова вырастет, поэтому важно будет доказать, когда была подана претензия и что стоимость действительно была незначительной в то время.
И в этом случае необходимо учесть несколько соображений, особенно в случае получения airdrop, то есть когда пользователь передает другому пользователю НМТ или токен в качестве подарка. Например, если владелец X получает в подарок другой НФТ, налоговые последствия могут различаться в зависимости от причины получения аирдропа. Если покупатель приобрел НМТ, не зная о будущем airdrop, то можно утверждать, что капитал и выручка - это доход без затрат. Но если покупка была совершена, и для ее получения необходимо было что-то сделать, то, согласно руководству HMRC, это будет рассматриваться как разный доход. Таким образом, вы не только будете облагаться налогом по более высоким ставкам, но и не сможете зачесть убытки в счет полученной стоимости для целей налогообложения. Другая проблема заключается в том, что оценить стоимость воздушного судна в день его запуска довольно сложно.
Особенно острая проблема возникает в связи с вопросом о местонахождении токена для целей налогообложения, что важно для резидентов Великобритании, проживающих за границей и применяющих метод налогообложения по перечислению. По мнению HMRC, биткоин и аналогичные взаимозаменяемые токены будут локализованы там, где проживает фактический владелец токена. Представляется разумным предположить, что тот же принцип может быть применен к НФТ, представляющим цифровые активы, хотя пока неясно, будет ли это правило применяться к токену, представляющему базовый физический актив, местонахождение которого можно эффективно идентифицировать, в отличие от биткоина.
Художников и тех, кто предлагает коллекционные предметы, ждет интересное будущее, но при этом важно знать о юридических и налоговых последствиях.
Доменико Сантомази
